Vivalto Santé s’apprête à changer d’actionnaire majoritaire : le first time fund Vivalto Partners, cofondé par le créateur du groupe d’hôpitaux privés Daniel Caille, prévoit d’en prendre le contrôle
Pour se donner les moyens de ses ambitions de croissance externe, Vivalto Santé a bouclé cet été un refinancement de sa dette senior à hauteur de 1,1 milliard d’euros. Le nouveau package, d’une maturité de 6,5 ans, comprend un TLB de 890 millions d’euros et une ligne RCF de 200 millions. Le coût de cette dette est annexé sur le respect de quatre objectifs RSE. Selon S&P, cette nouvelle opération, qui survient deux ans après les précédents appels au marché, devrait faire grimper le niveau de levier de Vivalto Santé à 7,5 fois l’Ebitda en fin d’année. Mais, précisent les analystes, « nous pensons que la large base de revenus de Vivalto et le supplément de rentabilité que lui apporteront des acquisitions sécurisées vont lui permettre d’absorber cette hausse et de ramener son niveau de levier à 6,5 fois d’ici 2022 ». Vivalto Santé s’apprête aussi à changer d’actionnaire majoritaire : le first time fund Vivalto Partners, cofondé par le créateur du groupe d’hôpitaux privés Daniel Caille, prévoit d’en prendre le contrôle. Il sera accompagné par la MACSF, Arkéa Capital, BNP Paribas Développement, le Crédit Agricole, Mubadala et Bpifrance, actionnaires majoritaires de la plateforme depuis 2016, et IK prendra une participation minoritaire.
