Le journal des professionnels du capital investissement

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Meanings CP, Eiffel IG, White & Case... les nominations de la semaine 27.05.22

Meanings CP, Eiffel IG, White & Case... les nominations de la semaine

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SARAH MATHIEU-COMTOIS (McGill Univ., Univ. of Toronto) devient membre de l’équipe de Meanings Capital Partners en tant que directeur Sustainability. Après plusieurs années comme consultante chez Ryan Affaires...

LBPAM dispose de 270 M€ pour son fonds de dette infra à impact  25.05.22

« Nous nous positionnons sur des financements en dette senior secured de projets et d’actifs dans trois secteurs que sont l’électrification du mix énergétique, des transports et l’efficience énergétique », Marie-Laure Marshall, LBPAM

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« Les acteurs du marché de la transition énergétique, qu’ils soient du côté des emprunteurs ou de celui des souscripteurs, se sont appropriés la nouvelle réglementation...

M Capital déploie les Obligations Relance 24.05.22

Membre du groupement emmené par Tikehau Capital aux côtés d’Epopée Gestion et d’Audacia, M Capital a mené à bien trois transactions au titre du programme public-privé...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible 23.05.22

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible

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Chers lecteurs,
Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est désormais disponible ! Il sera dans quelques jours dans vos boîtes aux lettres mais vous pouvez d'ores et déjà le découvrir en...

Sienna IM et Malakoff Humanis investissent dans l’impact social 20.05.22

Sienna IM et Malakoff Humanis resserrent encore leurs liens en lançant un fonds de dette privée à impact social. Le groupe mutualiste y allouera 50 millions d’euros au titre de son actif général et...

Eurazeo sécurise 210 M€ pour son fonds de leasing maritime 16.05.22

« Notre stratégie consiste à financer la décarbonation du transport maritime, par exemple en permettant aux armateurs d’électrifier leurs bateaux. Ils font face à des obligations réglementaires dans ce domaine », Sylvain Makaya, Eurazeo

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Le fonds de leasing maritime d’Eurazeo, baptisé ESMI (Eurazeo Sustainable Maritime Infrastructure), a trouvé son public. Côté levée, il a sécurisé 210 millions d’euros...

Inter Invest, Axio Capital, Ashurst... les nominations de la semaine 06.05.22

Inter Invest, Axio Capital, Ashurst... les nominations de la semaine

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Nouvel associé d’Inter Invest Capital, JULIEN GODARD (Supaéro, Insead) est chargé d’y lancer et gérer une nouvelle gamme de fonds de fonds. Passé par Roland Berger Strategy Consultants et...

SSG (HLD) se refinance avec Tikehau 06.05.22

Tikehau Capital reste à bord de Safety Systems Group (SSG), société de services aux automobilistes contrôlée par HLD depuis 2014. A l’occasion d’un refinancement qui a fait l’objet...

#PEM173 - Financement LBO : la fête momentanément suspendue ? 28.04.22

« La frilosité des banques dans le contexte actuel joue en faveur des fonds de dette qui continuent à prendre des parts de marché sur les process en cours », Olivier Vermeulen, Paul Hastings

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Si les financements du large cap sont gelés depuis février avec la fermeture des prêts syndiqués et du high yield, les LBO midcap continuent à bénéficier de la montée en puissance de l’unitranche qui se positionne sur des opérations de plus en plus importantes.

Antin NextGen bénéficie d’un equity bridge de 500 M€ 27.04.22

L’équipe NextGen d’Antin Infrastructure Partners va pouvoir démarrer ses investissements sans attendre la levée d’un fonds dédié grâce à une facilité de 500 millions...

Groupama AM se lance dans la dette à impact 26.04.22

Groupama AM n’a pas encore levé son fonds dédié à la dette privée mais a déjà le binôme chargé d’incarner cette nouvelle stratégie. Ancien d’Allianz GI...

Ouest Croissance, 21 Invest, Winston & Strawn... les nominations de la semaine 22.04.22

Ouest Croissance, 21 Invest, Winston & Strawn... les nominations de la semaine

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FRANCK CALLE (univ. Paris I Panthéon-Sorbonne) prend la direction générale de Ouest Croissance. Après un début de carrière au CIC, il a rejoint en 2000 le groupe Crédit Mutuel Arkea. Depuis...

Mon Véto lève une unitranche de plus de 100 M€ 22.04.22

Barings fournit une dette unitranche de 105 M€, ainsi qu’une ligne de 100 M€ complémentaires non confirmée, à la chaîne de cliniques vétérinaires Mon Véto. Ce financement...

Le marché français de la dette privée est reparti de l’avant en 2021 19.04.22

Sans surprise, les fonds de dette privée corporate présents en France ont vu leur activité rebondir en 2021 dans le sillage de celle des investisseurs en capital. Selon le bilan dévoilé par France Invest...

Aldebaran Capital Partners, Schelcher Prince Gestion, Freshfields... les nominations de la semaine 08.04.22

Aldebaran Capital Partners, Schelcher Prince Gestion, Freshfields... les nominations de la semaine

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Aldebaran Capital Partners a recruté une responsable administrative et financière et une analyste : MARJORIE COËDEL (Essca) arrive en provenance de l’équipe Fonds de fonds de Bpifrance et MARINE FERRON...

Sienna IM finalise l’intégration de MHGA et d’Acofi Gestion  01.04.22

Filiale dédiée aux investissements alternatifs du groupe belge GBL, Sienna IM a bouclé ses emplettes en France. Il est donc désormais l’actionnaire de contrôle de MHGA, société de...

Le private equity français a effacé la crise Covid 30.03.22

« L’activité du capital-investissement est repartie à la hausse en 2021 et retrouve son rythme de progression annuelle de plus de 10% par an depuis 2016 pour ce qui concerne les levées », Claire Chabrier, France Invest

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Le bilan annuel d’activité de France Invest qui vient d’être publié en association avec Grant Thornton met en lumière la reprise du rythme de croissance du capital-investissement et de...

Tikehau Capital lance sa stratégie Green Assets de leasing vert 29.03.22

« En donnant à nos “business partners“ les moyens de financer les actifs qu’ils vendent, nous soutenons leur activité et nous augmentons la pénétration de la transition énergétique dans les modes de consommation des clients finaux », Pierre Abadie, Tikehau

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Tikehau a collecté 100 millions d’euros pour démarrer sa nouvelle stratégie de financement d’actifs liés à la décarbonation de l'économie. Ce montant intègre une...

« La holding et la société opérationnelle ont un intérêt social distinct » 24.03.22

La cour d’appel de Chambéry a récemment statué sur le cas d’une société acquise en LBO (sans fonds professionnel) et mise en liquidation judiciaire, dont le dirigeant a été...

Deuxième closing à 381 M€ pour CIC Debt Fund 4 22.03.22

La levée du quatrième fonds de dette senior midcap France de CIC Private Debt se poursuit jusqu’à son objectif maintenu de 450 M€. Trois mois après son premier closing à 165 M€, un...

17Capital consolide son ambition américaine avec Oaktree 22.03.22

« Nous allons attendre quelques mois avant de lancer notre fonds VI, le temps pour nos LPs de constater que la prise de participation d'Oaktree nous permet d'accélérer notre développement sans changer notre gestion au quotidien », Pierre-Antoine de Selancy

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17Capital attend l’accord de l’autorité américaine des marchés (FCA) et de ses LPs pour finaliser son partenariat avec Oaktree. Sauf surprise, l’affaire devrait être bouclée avant la fin...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est arrivé ! 14.03.22

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est arrivé !

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Swen Capital Partners, Arkéa Capital, White & Case... les nominations de la semaine 11.03.22

Swen Capital Partners, Arkéa Capital, White & Case... les nominations de la semaine

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Associé historique de Swen Capital Partners, JEAN-PHILIPPE RICHAUD (univ. des sciences sociales de Toulouse) en devient le directeur général adjoint et directeur des investissements. Il a rejoint le groupe Ofi...

Prévost Laboratory (Abénex) se refinance 11.03.22

Arkéa Banque Entreprises et Institutionnels et le Crédit Agricole Ille-et-Vilaine arrangent une nouvelle dette pour le compte du façonnier de cosmétiques et compléments alimentaires Prévost...

Indigo Capital ouvre un bureau à Lyon 11.03.22

Le spécialiste du sponsorless Indigo a confié à son associé Jean-Baptiste Lassaigne la mission d’accroître sa présence dans la région Auvergne-Rhône-Alpes : celui-ci a pris la...

Jean-Charles Decaux sera le nouveau président d’Eurazeo  11.03.22

Un changement de génération s’amorce à la tête du conseil de surveillance d’Eurazeo. Après 20 ans de présidence, Michel David-Weill va céder sa place à Jean-Charles Decaux...

Andera lance son programme Transformation 04.03.22

Andera Partners a structuré le programme d’accompagnement opérationnel de ses participations sous le nom d’Andera Partners Transformation. Il vise à traiter plus particulièrement de cinq...

Mercer boucle sa sixième génération de fonds de fonds à 4,3 Md€  04.03.22

Mercer replace les fonds de fonds de sa franchise Private Investment Partners (PIP) sous le signe de la croissance. Son sixième millésime a réuni 4,3 milliards d’euros, dépassant largement son objectif de...

Paul Hermelin (Capgemini) conseille Eurazeo 25.02.22

Eurazeo a recruté un nouveau senior advisor en la personne de Paul Hermelin, actuel président du conseil d’administration de Capgemini dont il fut le directeur Général puis le PDG pendant 18 ans. Il...

Capza entre dans le giron de la plateforme d’actifs alternatifs d’Axa IM 24.02.22

« La taille critique nécessaire pour espérer attirer des LPs internationaux est plus proche de 10 que de 5 milliards, et c’est bien l’objectif que nous visons à un horizon de quatre à cinq ans », Christophe Karvelis-Senn, Capza, avec Deborah Shire, Axa IM Alts

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Six ans après son entrée au capital de Capza comme actionnaire minoritaire, Axa prend le contrôle de la société de gestion. « Cette nouvelle étape est le fruit d'un arbitrage qui m’a...

Le private equity et l’infrastructure toujours plus attractifs en 2022 23.02.22

« La recherche de rendement pousse les sélectionneurs de fonds vers les instruments alternatifs », observent les auteurs de l’étude « 2022 Fund Selector Outlook » réalisée par...

Capital Export, Conquest, Degroof Petercam... les nominations de la semaine 18.02.22

Capital Export, Conquest, Degroof Petercam... les nominations de la semaine

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NHU QUYNH GOLDER (univ. Panthéon Sorbonne, ESCP) intègre Capital Export en tant que directrice d’investissement. Elle a démarré sa carrière au sein de la banque d’affaires DDA &...

Avec BE2, Bpifrance reproduit un modèle de fonds retail qui a fait ses preuves 17.02.22

Bpifrance a donné le 16 février le coup d’envoi de la campagne de souscription à son nouveau fonds ouvert aux particuliers Bpifrance Entreprises 2. Accessible dès 3 000 euros, contre 5 000 euros pour son...

Des caisses de retraite s'associent à Schelcher pour lever un fonds de 200 M€ 16.02.22

« Notre ticket moyen devrait se situer légèrement en dessous de 10 millions. La plus grande partie de notre allocation sera en dette senior et une poche de diversification en mezzanine est prévue », Isabelle Bourrier, Schelcher Prince Gestion

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Schelcher Prince Gestion a remporté l’appel d’offres pour créer un fonds de dette senior lancé par le collectif Pro’Action Retraite. Né en 2018 pour s’opposer à la réforme...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est arrivé ! 14.02.22

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#PEM170 - Zencap AM croit à la diversification du risque de crédit 09.02.22

#PEM170 - Zencap AM croit à la diversification du risque de crédit

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Fondée dans la foulée de la crise de 2008, la société de gestion Zencap AM, filiale du groupe mutualiste Ofi AM, arrive au terme du premier chapitre de son histoire avec le lancement prévu d’un fonds de dette junior d’infrastructures. Elle pose ainsi la dernière brique de sa plateforme avant d’ouvrir une nouvelle phase de conquête.

Le Crédit Mutuel Arkéa veut devenir une société à mission 09.02.22

Le 10 mai prochain, le groupe Crédit Mutuel Arkéa devrait officiellement devenir une société à mission, dotée d'une raison d’être et affirmant sa volonté d’avoir un impact...

#PEM170 - Impact et relance guident la stratégie de l’Union Mutualiste Retraite 07.02.22

« Nous avons l’ambition de faire passer notre poche Impact de 300 à 600 millions d’euros et nous demanderons aux équipes chez qui nous serons investis de siéger à leur comité d’impact », Philippe Rey, UMR

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Le goût de l’Union Mutualiste Retraite pour les investissements en non coté date du début des années 2000. Il s’est progressivement affirmé et l’UMR, qui regroupe plusieurs mutuelles spécialisées dans l’épargne retraite, est aujourd’hui un LP convaincu des avantages du private equity, mais aussi de la dette privée, de l’infrastructure et du venture. La plateforme vise maintenant à renforcer le critère d’impact de sa stratégie.

Bpifrance a déployé 4,4 Md€ en 2021, en fonds et en direct 04.02.22

Jamais Bpifrance n’a mis autant d’argent au travail qu’en 2021, qu’il s’agisse de souscriptions à des fonds de private equity ou d’investissements directs en start-up, PME et ETI...

Omnes Capital et l’Idi initient leur rapprochement 02.02.22

L’Idi négocie en exclusivité son entrée au capital d’Omnes en tant qu’actionnaire minoritaire. « Ce projet s’inscrit dans la stratégie de l’IDI de renforcer son offre avec de...

Allianz GI structure une plateforme dédiée à l’impact  28.01.22

Allianz Global Investors, société de gestion affiliée à l’assureur allemand Allianz, rassemble toutes ses expertises dans l’investissement à impact sous une bannière unique. La...

Mezzanine et dette senior : Oquendo se lance sur le marché français 26.01.22

« L’arrivée en France n’est que le début, l’ambition d’Oquendo étant de devenir une plateforme continentale », Cyril de Galea, Oquendo Capital

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Le prêteur privé espagnol Oquendo a choisi la France comme première étape de son expansion en dehors de la péninsule ibérique. Pour piloter son implantation sur le midmarket tricolore, la...

Pemberton ouvre un bureau à Dubai 25.01.22

Le prêteur paneuropéen Pemberton, filiale de l’assureur britannique Legal & General, se positionne au Moyen-Orient avec l’ouverture d’un bureau à Dubai. Il s’agit de sa première...

Amundi PEF lance un fonds mixte mezzanine-equity 21.01.22

« Il complète les obligations Relance avec un positionnement plus junior, intervenant à la fois en mezzanine et en capital : notre stratégie s’assimile à du “sponsorless“ avec à chaque fois un accès minoritaire à l’equity », Stanislas Cuny, Amundi PEF

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Amundi Private Equity Funds se positionne sur le segment du capital flexible avec son programme « Fleurons des territoires ». Il se compose de deux fonds, dont la levée démarre tout juste : un FCPR ouvert à...

Mermoz Avocats ouvre son guichet unique du droit des affaires 21.01.22

Transactionnel, fiscal, social, restructuring, financement, droit des données personnelles… c’est à une check-list la plus complète possible que se sont livrés les fondateurs de Mermoz Avocats avant...

BlackFin Capital Partners, Irdi Capital Investissement, L.E.K. Consulting... les nominations de la semaine 21.01.22

BlackFin Capital Partners, Irdi Capital Investissement, L.E.K. Consulting... les nominations de la semaine

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SOPHIE CATALA (Essec) prend la direction de la stratégie de dette et de structure de capital de BlackFin Capital Partners en tant que nouvelle debt advisor. Elle rejoint le fonds spécialisé dans les services financiers...

Miimosa cherche entre 50 et 60 M€ pour un fonds de dette 20.01.22

Miimosa est au milieu du gué avec son premier fonds de dette dédié au secteur agricole. La plateforme de crowdfunding (don participatif), qui s’est diversifiée vers le crowdlending (crédit...

Le marché des transferts est actif chez les avocats en financement 20.01.22

Agathe Motte (Ashurst) et Kalish Mullen (Kirkland & Ellis) font partie des associés promus au sein de cabinets parisiens pour s'occuper de la pratique Financement

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Alors que les prochains mois s’annoncent encore très actifs sur le marché du financement, plusieurs cabinets d’avocats d’affaires ont récemment renforcé leurs compétences dans ce...

Eiffel lève 200 M$ pour du bridge financing en Afrique 17.01.22

« Nous souhaitons accompagner dans leurs projets d’expansion en Afrique des développeurs européens que Eiffel accompagne depuis plusieurs années, mais aussi cultiver une proximité avec les acteurs locaux », Alan Follmar (à droite), Eiffel IG

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Eiffel Investment Group déploie sa stratégie de financement des infrastructures d’énergie renouvelable en Afrique. Il lève actuellement un fonds de 200 millions de dollars, sachant que ses encours dans ce...

Sodero Gestion, Hoche Avocats, Nabarro-Béraud... les nominations de la semaine 14.01.22

Sodero Gestion, Hoche Avocats, Nabarro-Béraud... les nominations de la semaine

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OLIVIER BLOT (ESLSCA, Essec) a été nommé directeur général de Sodero Gestion. Il a intégré la filiale de la Caisse d’Epargne Bretagne Pays de Loire en 2010 après un parcours au...

Dette senior : CIC Debt Fund 4 sécurise 165 M€ et vise 450 M€ 14.01.22

A peine ouvert, le quatrième fonds de dette senior midcap de CIC Private Debt est prêt à démarrer sa période d’investissement. Les bulletins de souscription ont été engrangés en...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible ! 10.01.22

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Serena, Jones Day, Simon Associés... les nominations de la semaine 07.01.22

Serena, Jones Day, Simon Associés... les nominations de la semaine

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Serena a recruté SYLVIE NHANSANA (ESTP) en tant que directrice financière et partner. Membre du comité d’investissement, elle assistera l’équipe de gestion dans l’analyse financière de...

Andera lève 130 M€ supplémentaires pour du sponsorless 07.01.22

Hasard du calendrier, l’investissement d’Andera Partners dans la société Héritage est aussi la première opération de son nouveau fonds Acto Héritage. Contrairement à ce que la...

Alcentra, Fidera et Atream orchestrent la restructuration de Pierre & Vacances 24.12.21

Le spécialiste des villages vacances Pierre & Vacances pourrait passer sous le contrôle des fonds Alcentra, Fidera (également créanciers) et Atream. Sous mandat ad hoc depuis le 14 décembre, il a...

Eurazeo et Geneo investissent leurs premières Obligations relance 20.12.21

Mathilde Paoli pilote pour Geneo Capital Entrepreneur le déploiement de la poche Obligations relance que le GP partage avec Turenne

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Deux des sept groupements sélectionnés pour déployer le programme Obligations relance ont réalisé leurs premiers deals. Eurazeo, qui partage une poche de 280 millions d’euros avec Trocadero Capital...

Siparex lève 500 M€ de fonds propres et de dette 16.12.21

« Nos actionnaires institutionnels et industriels pourront désormais augmenter leur taux de sponsoring de nos fonds : d’environ 7% aujourd’hui, il pourrait atteindre 20% pour nos prochaines générations », Bertrand Rambaud, Siparex

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Acquisition, ouverture de nouveaux bureaux à l’étranger, lancement de lignes de métier complémentaires… les idées de développement de Siparex ne manquent pas et le groupe s’est...

Sevetys (cliniques vétérinaires) lève une unitranche de 109 M€ auprès d’Ardian 15.12.21

Les cliniques vétérinaires devraient faire partie des actifs les plus disputés de l’année 2022. De nombreux dossiers sont actuellement dans le pipe des banquiers d’affaires et les fonds se...

RaiseSherpas a accordé 18 M€ de prêts à plus de 100 start-up 14.12.21

RaiseSherpas a dépassé le seuil symbolique des 100 start-up financées par ses prêts. Le fonds de dotation de Raise a ainsi injecté 18 millions d’euros dans le marché français depuis sa...

La stratégie de dette d’infrastructures de RGreen Invest lève 105 M€ 10.12.21

RGreen Invest a fait un peu plus de la moitié du chemin vers le closing final de son troisième fonds de dette d’infrastructures court terme. Sous sa nouvelle bannière InfraBridge - cette stratégie a...

Agility Capital (BNP Paribas PI) dépasse largement son objectif de levée 06.12.21

« Nous avons déjà mis au travail 60% du fonds, sachant que nous avons la flexibilité d’intervenir aussi bien en equity minoritaire (75% des deals à date) qu’en dette subordonnée ou unitranche », Christophe Lenouvel, BNP Paribas Agility Capital

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BNP Paribas Principal Investments avait abordé avec une certaine prudence son ouverture vers la gestion pour compte de tiers ; à l’heure du closing final, sa première levée auprès de souscripteurs...

CIC Private Debt, Ciclad, Volt Associés... les nominations de la semaine 03.12.21

CIC Private Debt, Ciclad, Volt Associés... les nominations de la semaine

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LAURA JOHANSSON-ROSEN (univ. Paris I Panthéon Sorbonne) a rejoint l'équipe Mezzanine & Unitranche de CIC Private Debt en tant que chargée d’investissement senior. Elle a passé plus de sept ans au sein...

Eurazeo : stabilité à la tête du directoire, changement dans le capital  02.12.21

Le deuxième mandat de Virginie Morgon en tant que présidente du directoire d'Eurazeo commencera en mars 2022

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Virginie Morgon va repartir pour un deuxième mandat de quatre ans à la tête du directoire d’Eurazeo à partir de mars prochain. Arrivée en 2018 à la tête de la plateforme, elle y a...

123 IM revient sur le marché des énergies renouvelables avec Lendosphère 25.11.21

« Nous nous positionnerons plutôt sur du financement d’actifs, plus proche de ce que nous faisons dans les domaines des Ehpad ou des campings par exemple. Cela dit, nous avons aussi la capacité d’entrer au capital de développeurs », Xavier Anthonioz, 123 IM

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A l’affût d’opportunités pour consolider le small cap français, 123 IM a jeté son dévolu sur Lendosphère. Il devient l’actionnaire majoritaire de cette plateforme de financement...

Generali Global Infrastructure a doublé ses encours en un an 23.11.21

« Nos différentes stratégies permettent de répondre à une demande en hausse de nos clients assureurs : nous sommes présents sur des thématiques porteuses mais aussi sur une grande partie de la structure de capital », Philippe Benaroya, Generali GI

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L’exercice 2021 a été placé sous le signe de la croissance chez Generali Global Infrastructure. La société de gestion affiliée à l’assureur italien a vu ses encours passer de 3...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible ! 22.11.21

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La Banque Wormser structure un fonds de 20 M€ pour du venture loan 22.11.21

La Banque Wormser accroît les moyens alloués à son activité de venture loan. Six ans après son démarrage - une vingtaine de start-up ont été financées par ce biais -, un fonds...

Trente-trois GPs gèrent le programme « Obligations Relance » de 1,7 Md€ 16.11.21

Après les fonds sectoriels et le programme de prêts participatifs, les assureurs français et la Caisse des Dépôts sponsorisent le volet « Obligations Relance » du plan de relance...

Eurazeo prévoit de lever plus de 4 Md€ en 2021 13.11.21

« Compte tenu de la forte dynamique depuis le début de l’année, les levées de fonds en 2021 devraient être supérieures aux attentes initiales du groupe et dépasser 4 Mds€ », a...

#PEM168 - Quilvest Capital Partners, l’expérience de la plateforme 01.11.21

« La constitution de notre plateforme diversifiée ayant été enclenchée il y a de nombreuses années, nous mettons l’accent sur la consolidation de ses différents piliers plutôt que sur le lancement d’une stratégie supplémentaire », Alexis Meffre, Quilvest CP

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Société d’investissement d’une famille d’entrepreneurs allemands ayant fait fortune en Argentine, Quilvest Capital Partners a structuré quatre stratégies en immobilier, buy-out, fonds et co-investissement, et dette privée. Passée à la gestion pour compte de tiers en 2002, elle rassemble principalement d’autres family offices qui se retrouvent notamment sur son positionnement de long terme.

Five Arrows Debt Partners III atteint 1,4 Md€ 27.10.21

Five Arrows a rassemblé dans un seul fonds, Five Arrows Debt Partners III (FADP III), ses deux stratégies de dette privée. Closé à 1,4 milliard d’euros pour un objectif initial de 1,25 milliard, il...

Les fondateurs de KKR passent la main 27.10.21

Souvent considérés comme les pères du LBO, Henry Kravis et George Roberts ont décidé de céder la direction opérationnelle de KKR à un autre duo composé de Joe Bae and Scott...

Le marché du crédit à effet de levier européen se prépare à une année record 27.10.21

La France a été le marché le plus actif en Europe au cours des 12 derniers mois en termes d’émissions de prêts à effet de levier, selon Fitch (photo : Edward Eyerman, managing director Leveraged Finance)

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A fin septembre, l’agence de notation Fitch Ratings avait recensé 110,3 milliards d’euros d’émissions sur le marché des prêts à effets de levier (loans). Elle estime que cette dynamique...

Eiffel investit dans le photovoltaïque en Europe du Sud 27.10.21

Le prêteur Eiffel Investment Group a octroyé un financement de 20 M€ au producteur d’énergie renouvelable (photovoltaïque, biogaz, éolien, hydrogène) Green Genius. Ces fonds seront...

RGreen Invest entre en Afrique par la dette d’infrastructures senior 26.10.21

« Nous allons nous focaliser sur le cœur du marché que sont les installations photovoltaïques produisant moins de 10 mégawatts, utilisées par des industriels pour remplacer des groupes électrogènes », Olivier Leruste, RGreen Invest

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« Nous sommes convaincus que l’Afrique est la terre des renouvelables et qu’il y aura des opportunités d’investissement sur ce continent. Dans la démarche d’impact qui est la nôtre en tant...

Capza fait évoluer sa gouvernance, Laurent Bénard quitte le groupe 21.10.21

Christophe Karvelis (photo), président de Capza, s'entoure d'un directoire composé de trois directeurs généraux.

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Capza a annoncé le départ de Laurent Bénard de son poste de directeur général « pour poursuivre de nouvelles opportunités ». Cet ancien de la Bank of Scotland avait rejoint la...

Entrepreneur Invest et Kermony s’allient dans la dette secondaire 21.10.21

Entrepreneur Invest s’est associé avec Bridgepoint et Tikehau pour un fonds de dette primaire ; il vient de nouer un partenariat avec Kermony Capital, représentant en France de Pantheon, pour attaquer le marché...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible ! 18.10.21

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Bridge V (Edmond de Rothschild AM) a sécurisé 1,25 Md€ 15.10.21

« Nous avons réalisé sept transactions avec notre dernier millésime pour lequel nous avons sécurisé 1,25 milliard d’euros. Nous ambitionnons de le porter entre 1,7 et 1,9 milliard », Jean-Francis Dusch, EdR AM

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Edmond de Rothschild AM poursuit le déploiement de sa cinquième plateforme d’investissement en dette d’infrastructures Bridge. « Nous investissons généralement nos fonds Bridge en 12 à...

Le FEI investit dans le fonds EuroCréances 2020 de Schelcher Prince Gestion 15.10.21

Le Fonds européen d’investissement inaugure son programme EFG (Fonds de garantie européen), établi pour faire face aux conséquences économiques de la pandémie de Covid-19, avec une...

Private Equity Magazine a remis ses Grands Prix 12.10.21

Private Equity Magazine a remis ses Grands Prix

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La seizième édition des Grands Prix de Private Equity Magazine s’est tenue hier soir aux Folies Bergères. Ils récompensent les équipes d’investissement et conseils les plus actifs sur le...

LBPAM lance une stratégie de dette d’infrastructures à impact 11.10.21

« Nous réfléchissons par ailleurs à lancer début 2022 une stratégie offrant un mix rendement/risque plus élevé et complémentaire de celui de nos stratégies actuelles », Bérénice Arbona, La Banque Postale AM

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La Banque Postale AM veut introduire une dimension d’impact dans sa plateforme d’investissement en dette senior d’infrastructures. Ouverte depuis 2013 et représentant 1,5 milliard d’euros d’actifs,...

#PEM167 - M&A, pas de répit pour les banquiers d’affaires 29.09.21

« Les sponsors nous demandent de plus en plus souvent de travailler plusieurs structures de financement pour un deal donné, dans un contexte de forte concurrence », Paul Assaël, Edmond de Rothschild Corporate Finance

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Sevrés de deals pendant une partie de l’année 2020, les GPs se sont rattrapés au cours d’un premier semestre d’ores et déjà historique. Jamais les professionnels du M&A n’avaient enregistré un tel niveau d’activité dans un marché où la concurrence fait rage et où les valorisations s’envolent. À l’heure actuelle, personne ne se risque à prévoir une franche accalmie pour les prochains mois.

#PEM167 - Allianz France s’assure une place de choix dans le non coté français 28.09.21

#PEM167 - Allianz France s’assure une place de choix dans le non coté français

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La filiale française de l’assureur allemand déploie depuis la fin des années 1990 une politique d’investissement en non coté ciblant de multiples stratégies et segments de marché. Elle revendique une forte implication auprès des gérants de son portefeuille, avec un regard particulièrement attentif à leurs engagements en faveur de la décarbonation de l’économie.

Unexo gère désormais 50 M€ pour de la mezzanine 24.09.21

« Elle répond aussi à des demandes d’entrepreneurs pour des outils de financement non dilutifs, ce qui nous amènera à nous positionner sur des opérations de type sponsorless », Antony Lemarchand, Unexo

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Unexo se dote d’une quatrième ligne métier en démarrant une stratégie de financement en dette mezzanine. Ses actionnaires, que sont les neuf caisses régionales du Crédit Agricole du grand...

Eiffel, NextStage, Chausson Finance... les nominations de la semaine 24.09.21

Eiffel, NextStage, Chausson Finance... les nominations de la semaine

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JEAN-CHARLES ARRAGO (Mines, IAE Paris) rejoint Eiffel Investment Group en tant que director pour renforcer l’équipe de financement de la transition énergétique. Il était précédemment chez...

Isai, Apax Partners, Capitalmind... les nominations de la semaine 17.09.21

Isai, Apax Partners, Capitalmind... les nominations de la semaine

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JEAN-PATRICE ANCIAUX (Isep, ESCP) devient general partner de l’équipe Venture d’Isai après six ans chez Bpifrance. Son arrivée s’accompagne de celle de PIERRE DUMAS (EMLyon, univ. Paris...

Schelcher Prince Gestion dévoile sa plateforme de dette d’infrastructures 15.09.21

Schelcher Prince Gestion a dévoilé une stratégie d’investissement en dette d’infrastructures à plusieurs facettes. Cette nouvelle plateforme, pilotée par une équipe dédiée...

Amundi généralise l’impact dans sa stratégie de dette privée 15.09.21

« L’objet de ce fonds est large : il peut financer aussi bien des LBO que des entreprises familiales, à l’occasion de refinancements simples, d’opérations de croissance externe ou encore de changements de contrôle capitalistique », Thierry Vallière, Amundi

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« Chez Amundi Dette privée, nous intégrons systématiquement les sujets ESG depuis 2014. Avec notre troisième fonds, doté de 915 millions d’euros, nous avons réalisé plusieurs...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible ! 13.09.21

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3i, Access Capital Partners, Willkie Farr & Gallagher... les nominations de la semaine 10.09.21

3i, Access Capital Partners, Willkie Farr & Gallagher... les nominations de la semaine

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PIERRE-AXEL BOTUHA (Insead, Supelec, univ. Paris XI) est nommé director en charge des investissements Consumer de 3i en France. Il était précédemment principal chez L Catterton après avoir exercé...

Eutopia s’assure 30 M€ pour sa stratégie d’ « equity leverage » 10.09.21

Eutopia, VC spécialisé dans le financement de marques consumer émergentes, élargit ses capacités d’intervention avec sa nouvelle stratégie d’ « equity leverage ». Comme...

Geneo se lance dans la « mezzanine de capital-développement » 07.09.21

« Nous avons constaté une demande d’accompagnement de la part de dirigeants de grosses PME et d’ETI sur des sujets de croissance et d’impact, qui s’accompagne du souhait de ne pas être dilué au capital », Mathilde Paoli, Geneo

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Une incarnation - Mathilde Paoli, arrivée en provenance de chez Rothschild & Co - et une dénomination - « la mezzanine de capital-développement » : Geneo Partenaires distille au compte-goutte les...

Nouvelle dette et nouvel actionnaire pour Vivalto Santé 27.08.21

Vivalto Santé s’apprête à changer d’actionnaire majoritaire : le first time fund Vivalto Partners, cofondé par le créateur du groupe d’hôpitaux privés Daniel Caille, prévoit d’en prendre le contrôle

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Pour se donner les moyens de ses ambitions de croissance externe, Vivalto Santé a bouclé cet été un refinancement de sa dette senior à hauteur de 1,1 milliard d’euros. Le nouveau package,...

Prosol (Grand Frais) lève 1,6 Md€ de dette, le levier attendu à 7,9 fois 29.07.21

Après avoir ajourné le processus de cession de Prosol, principal actionnaire du GIE Grand Frais et opérateur de ses rayons de produits frais, Ardian s’est engagé sur la voie du refinancement. La...

Le cinquième programme de dette privée d’Eurazeo atteint 2 Md€ 26.07.21

« Ce doublement de nos capacités nous permet d’accompagner nos participations sur du plus long terme, principalement dans le financement d’opérations de croissance externe », François Lacoste, Eurazeo

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Eurazeo ambitionne de stabiliser autour de 2 milliards d’euros la taille de son prochain programme de dette privée senior et unitranche. Sa levée devrait démarrer d’ici la fin de l’année...

Schroders lève 1 Md€ pour son fonds de dette d’infras junior 22.07.21

Le fonds Julie II de Schroders, qui investit en dette d’infrastructures junior, a été closé à son hard cap de 1 Md€. Son objectif initial, fixé à 750 M€, avait été...

Premier closing à 300 M€ pour Infra Debt II (BNP Paribas AM) 20.07.21

« Sur les huit financements réalisés depuis le lancement du fonds, nous avons réalisé notre première opération dans le domaine des infrastructures sociales », Karen Azoulay, BNP Paribas AM

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L’équipe Dette d’infrastructures de BNP Paribas AM se dirige sereinement vers son objectif minimum de 500 millions d’euros pour son deuxième fonds de dette senior. Elle a déjà...

#PEM166 - « Nous devons être en capacité de doubler le nombre d’entreprises accompagnées », Claire Chabrier 19.07.21

Claire Chabrier, directrice associée d’Amundi Private Equity Funds, succède à Dominique Gaillard à la tête de France Invest pour un mandat de deux ans. Elle revient pour Private Equity Magazine sur les enjeux de son mandat.

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible ! 19.07.21

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Eiffel réunit 576 M€ pour son fonds de dette à impact 15.07.21

« Nos LPs - 26 institutionnels français et européens ont souscrit à la levée - ont apprécié l’attention portée à l’impact et le caractère défensif de notre stratégie », Antoine Maspétiol, Eiffel Investment Group

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La jauge du premier fonds de dette à impact d’Eiffel a finalement été fixée à 576 millions d’euros. Initialement annoncé à 400 millions, son objectif avait été...

CIC Private Debt réunit 450 M€ pour de la mezz et unitranche 06.07.21

« La dette unitranche a perdu des parts de marché sur notre segment du lower midcap français (entreprises dont l’Ebitda se situe entre 5 et 30 millions d’euros, NDLR) au profit de structures senior + mezzanine », François Petit, CIC Private Debt

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CIC Private Debt a récolté 450 millions d’euros pour son cinquième fonds de mezzanine et unitranche. Son objectif était fixé à 400 millions et son prédécesseur,...

Dette senior : Oddo BHF sécurise 249 M€ 02.07.21

L’asset manager franco-allemand Oddo BHF a réalisé un nouveau closing intermédiaire à 249 M€ pour son premier fonds de dette. Le précédent date du printemps 2020 et avait permis à...

Financement ESG : « La dynamique va au-delà de l’effet de mode et du greenwashing » 25.06.21

Céleste, opérateur d’un réseau de fibre optique contrôlé par InfraVia, Moustache Bikes, constructeur de vélos électriques détenu par LBO France, Sport Group, participation...

#PEM165 - Annie-Laure Servel, trait d’union entre la finance et les PME 16.06.21

« Nous restons proches des patrons que nous finançons. Ils apprécient d’avoir affaire à des gens qui sont eux-mêmes passés par l’entreprise », Annie-Laure Servel, Artemid

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Depuis 2015, Annie-Laure Servel pilote les activités d’Artemid, filiale de financement senior de Capza et Amiral Gestion. Elle y met à l’honneur sa connaissance intime des besoins des PME et ETI françaises, elle qui a démarré sa carrière en entreprise avant de passer plus de quatorze ans au sein de différentes lignes de métier du groupe Crédit Agricole.

Le coût d’une dette unitranche a reflué au premier trimestre 16.06.21

L’effet Covid a été de courte durée sur le marché de la dette unitranche. L’indice dédié mis au point par l’agent de financement Aether Financial Services a...

Claire Chabrier (Amundi PEF) est la nouvelle présidente de France Invest 15.06.21

Claire Chabrier (Amundi PEF), N°2 de France Invest depuis 2018, succède à Dominique Gaillard comme présidente

© SDelporte

Claire Chabrier succède à Dominique Gaillard à la tête de l’association France Invest. L’associé de Capza passe la main après trois ans de présidence à celle qui a...

Schroders réunit ses expertises en actifs privés sous une marque unique 11.06.21

Schroders Capital est la nouvelle marque-ombrelle recouvrant l’ensemble des activités d’investissement en actifs privés de la société de gestion britannique. Elle englobe donc les stratégies...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible ! 10.06.21

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Cerea Mezzanine IV en bonne voie pour lever 250 M€ 07.06.21

« La borne haute de notre fourchette de ticket va être légèrement relevée, autour de 25 millions d’euros. Ainsi, nous aurons la capacité de moins recourir à la syndication et de nous développer à l’étranger », Michel Chabanel, Cerea Partners

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Cerea Partners s’apprête à boucler sa première levée de fonds post-spin-off d’Unigrains. Deux ans après sa prise d’indépendance, la société de gestion a...

Allianz GI élargit sa stratégie d’investissement en dette senior 02.06.21

« Nous voulons prendre une place plus significative dans les transactions auxquelles nous participons, qu’il s’agisse d’apporter tout ou partie de la dette senior pour des LBO ou des capacités de financement de build-up », Damien Guichard, Allianz GI

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« Nous voulons prendre une place plus significative dans les transactions auxquelles nous participons, qu’il s’agisse d’apporter tout ou partie de la dette senior pour des opérations de LBO ou de mettre...

#PEM164 - Swen Capital Partners tire les GPs vers davantage d’ESG 31.05.21

« Nous combinons dans nos fonds multistratégies des activités de primaire et de secondaire, auxquelles s’ajoutent des prises de participations directes en co-investissement », Jean-Philippe Richaud, Swen Capital Partners

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L’investissement primaire dans des fonds de private equity est la stratégie historique de Swen Capital Partners. La société de gestion l’a progressivement développée vers d’autres segments de marché et se donne la possibilité d’intervenir à l’occasion d’opérations secondaires.

Kartesia Credit Opportunities V atteint son hard cap 28.05.21

Kartesia est richement doté à l’issue des levées de ses nouveaux fonds. Début avril, c’était le millésime inaugural de la stratégie KSO (Kartesia Senior Opportunities) qui...

Afflelou plébiscité sur le marché high yield 25.05.21

C’est le 11 mai, jour anniversaire du premier déconfinement, que Alain Afflelou a bouclé son émission obligataire de 485 millions d’euros sur le marché high yield. Dans un secteur du retail qui a...

Indigo Capital s’installe en Italie 18.05.21

Vincenzo Cuccorese, directeur d'Alantra en Italie pendant près de huit ans, a rejoint Indigo Capital pour diriger son bureau nouvellement ouvert à Milan

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Indigo Capital a choisi l’Italie et Milan pour ouvrir son premier bureau hors de France. Le prêteur et spécialiste du sponsorless connaît ce marché pour y avoir réalisé cinq investissements au...

Julie II (Schroders) en route vers son hard cap 11.05.21

Schroders se lance à la chasse au milliard pour son fonds de dette junior d’infrastructures Julie II. Avec 739,5 millions d’euros, il a quasiment atteint son objectif initial de 750 millions et vise donc désormais...

Le cinquième fonds Flex Equity de Capza dépasse son hard cap 11.05.21

« Nous allons faire un peu plus de deals qu’annoncé initialement, autour de 25 ou 27 sans doute, avec un ticket moyen qui devrait se situer autour de 30-35 millions. Il était de 25 millions dans le fonds 4 », Christophe Karvelis, Capza

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Il a fallu tout juste un an à Capza pour lever son cinquième fonds Flex Equity. Il a réuni 700 millions d’euros, deux fois plus que son prédécesseur daté de 2016 et au-delà du hard cap...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est sorti ! 07.05.21

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A peine closé, Capza 5 Private debt est déjà investi à 75% 30.04.21

« Historiquement de plus de 80%, la part de la France a reculé même si elle reste majoritaire, au profit de l’Allemagne et de l’Espagne où nous nous appuyons sur nos bureaux de Munich et Madrid », Guillaume de Jongh, Capza

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L’équipe Private debt de Capza s’est démultipliée en 2020. Tout en continuant la levée de son cinquième fonds de dette unitranche avec un semestre de décalage en raison de la crise...

Les assureurs français réunissent 11 Md€ pour les prêts participatifs 30.04.21

Onze milliards d’euros levés auprès de 18 compagnies d’assurance* et de la CDC, 10 sociétés de gestion chargées de leur déploiement… le programme de prêts participatifs...

Andera ouvre un bureau à Munich 30.04.21

Après plus de 15 ans d’activité dans la région Dach (Allemagne, Suisse, Autriche) à travers son activité Life sciences, Andera s’y installe en ouvrant un bureau à Munich....

Relance : Idinvest prépare un fonds sponsorless 23.04.21

L’équipe Corporate financing d’Idinvest est actuellement sur la route avec un fonds destiné à participer à la relance post-Covid en investissant en quasi-fonds propres dans une logique sponsorless au...

#PEM163 - La MACSF approuve sans réserve l’investissement en non coté 20.04.21

#PEM163 - La MACSF approuve sans réserve l’investissement en non coté

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Depuis plus de vingt ans, la MACSF, sous la houlette de son directeur financier, investit en private equity. Le groupe mutualiste couvre plusieurs segments de marché et a mis en place une allocation équilibrée entre des souscriptions à des levées et des prises de participations directes.

L’activité française des fonds de dette privée au plus bas depuis 2017 19.04.21

Cécile Mayer-Levi (Tikehau Capital), présidente de la commission Dette privée de France Invest

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Dans le sillage des fonds d’equity, les investisseurs en dette privée opérant en France ont enregistré une baisse de leur activité en 2020. Selon France Invest, ils ont déployé 7,5 milliards...

Financière Arbevel dévoile un premier fonds de dette de 82 M€ 14.04.21

Financière Arbevel élargit sa couverture du marché non coté. Présent en venture à travers un fonds dédié aux sciences de la vie (NH Theraguix, KeepMed ou CorWave font partie de ses...

Schelcher Prince Gestion voit des opportunités dans la dette d’infrastructures 09.04.21

Schelcher Prince Gestion, affilié du groupe Arkéa Investment Services actif dans le financement LBO, ambitionne de se développer dans le domaine de la dette d’infrastructures. Aucune précision...

Le fonds Nov Santé géré par Eiffel a mis au travail 42 M€ en quatre mois 09.04.21

Sur les 278 millions d’euros alloués en fin d’année dernière au fonds Nov Santé par les assureurs français et la CDC, son gestionnaire, Eiffel Investment Group, en a déployé 42...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est sorti ! 05.04.21

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est sorti !

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Bonjour à tous,

Le numéro 163 de votre magazine est désormais disponible. Il sera dans les prochains jours dans vos boîtes aux lettres mais vous pouvez d'ores et déjà le...

Kartesia lève 1 Md€ pour de l’unitranche senior 01.04.21

Kartesia lève 1 Md€ pour de l’unitranche senior

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Seize mois après son premier investissement, le fonds Kartesia Senior Opportunities I (KSO I) a été closé à son hard cap d’un milliard d’euros. L’objectif initial avait été...

M Capital mobilise les institutionnels de la Côte d’Azur pour le tourisme 18.03.21

Après l’Occitanie, M Capital lance un fonds de dette dédié au secteur du tourisme de la Côte d’Azur, toujours en lien avec des banques et collectivités locales. « M Capital est à...

France Invest et le FIR donnent une définition en trois points de l’impact 18.03.21

Avis aux sociétés de gestion désireuses de lancer des fonds à impact. France Invest et le Forum pour l’investissement responsable (FIR) ont dévoilé un document commun donnant une «...

Clearwater International a levé 3 Mds€ de financements en 2020 17.03.21

En 2020, l’équipe Debt advisory de Clearwater International a participé à 34 transactions en Europe pour un montant total de 3 Md€ levés. En France, elle a réuni plus de 500 M€ à...

Le fonds Julie II (Schroders) atteint 532 M€ 15.03.21

Après un deuxième closing à 532 millions d’euros, la levée du fonds Julie II de Schroders entre dans sa dernière ligne droite. L’objectif final de ce véhicule de dette...

Siparex s’implante à Bruxelles et Tikehau Capital à Francfort 15.03.21

Siparex et Tikehau complètent leur maillage européen en ouvrant des bureaux en Belgique et en Allemagne respectivement. Le premier a recruté Louis Hubert, investment manager au sein du groupe BNP Paribas Fortis, pour...

Le fonds Tourisme Côte d’Azur de M Capital est déjà doté de 44 M€ 15.03.21

M Capital a réuni 44 M€ pour son fonds de dette privée Tourisme Côte d’Azur sur un objectif total de 60 M€. Il fédère la Caisse d’Epargne Côte d’Azur, la BEI, la...

Orange Ventures, H.I.G WhiteHorse, Reinhart Marville Torre... les nominations de la semaine 12.03.21

Orange Ventures, H.I.G WhiteHorse, Reinhart Marville Torre... les nominations de la semaine

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MATHIEU DE LA ROCHEFOUCAULD (ISC, ESCP) et CLEMENT COMBAL (Sciences po Aix, EHESS, Institut universitaire européen) sont les nouveaux partners d’Orange Ventures. Mathieu était auparavant chez Supernova Invest dont...

Les classements 2020 de Private Equity Magazine sont sortis 08.03.21

Les classements 2020 de Private Equity Magazine sont sortis

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L’exercice 2020 n’a pas duré douze mois, mais seulement huit ou neuf. Dans le private equity comme dans l’ensemble de l’économie, une sorte de trou béant s’est matérialisé au...

Pusterla 1880 (Andera Partners) lève une dette à impact de 25 M€ 08.03.21

Eiffel Investment Group et La Banque Postale AM ont souscrit à l’émission obligataire de 25 M€ réalisée par Pusterla 1880, fabricant franco-italien d’emballages pour le secteur du luxe...

Idinvest collecte plus de 100 M€ auprès de clients fortunés d’UBS 05.03.21

Les clients de la banque privée d’UBS France ont souscrit pour plus de 100 M€ aux fonds Idinvest Entrepreneurs Club (IEC) et Idinvest Private Value 3, distribués par la filiale de l’établissement...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est en ligne 02.03.21

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A Plus Finance dédie un fonds de dette à la consolidation des pharmacies 17.02.21

A Plus Finance est actuellement sur la route avec un fonds de dette privée ayant pour unique objet le rachat de pharmacies. Levé auprès de banques et mutuelles régionales, de souscripteurs privés et de...

Relance : Allianz France sponsorise son propre fonds de dette senior 12.02.21

La galaxie Allianz se mobilise pour mettre sur pied un fonds de dette senior doté de 150 à 200 millions d’euros. Allianz France Relance est sponsorisé à plus de 60% par la filiale française de...

Tikehau sécurise 100 M€ pour un fonds de dette à impact 12.02.21

Tikehau Capital dote sa plateforme de dette privée d’un fonds à impact européen. « Nous travaillons à ce projet depuis plus d’un an mais la crise sanitaire a eu un effet catalyseur, confortant...

Le private equity a dopé la collecte de Tikehau en 2020 11.02.21

Tikehau, dirigé par Mathieu Chabran (à gauche) et Antoine Flamarion, a collecté 3,7 milliards d'euros en 2020, toutes stratégies confondues

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En 2020, Tikehau a collecté près de 2,2 milliards d’euros pour ses stratégies en private equity (1,5 milliard, +73,3% en un an) et dette privée (709 millions, +8,2%). Son fonds Tikehau Growth Equity II,...

Assurance-vie : BNP Paribas AM lance un fonds mixte coté/non coté 10.02.21

BNP Paribas AM entrouvre une porte sur les actifs non cotés à ses clients particuliers. Commercialisé dans son réseau de banque de détail et de banque privée, accessible via des contrats...

Andera vise 4 à 5 Md€ d’encours d’ici 2025 05.02.21

Les actifs sous gestion d’Andera Partners pourraient avoir doublé d’ici cinq ans. La plateforme ambitionne de passer de 2,5 Md€ aujourd’hui à 4 ou 5 Md€ en 2025. « Cet objectif sera atteint...

Capza lance sa stratégie Expansion 01.02.21

Capza a constitué une équipe de cinq personnes pour mettre au travail l’enveloppe de 500 millions d’euros que lui a confiée son actionnaire Axa. L’assureur avait débloqué cette somme...

Dette à impact : Eiffel dépasse ses objectifs 29.01.21

En un an, Eiffel a réuni 431 millions d’euros et réalisé 8 investissements avec son fonds de dette senior à impact. « Nous avons démarré la levée au début de...

LBP AM gère un nouveau fonds de dette privée pour les assureurs 27.01.21

Un nouveau fonds de dette senior privée a été confié à La Banque postale AM par la Fédération française de l’assurance (FFA) au titre de la relance post-Covid....

Comment le private equity peut collaborer avec les entreprises du secteur de la santé 25.01.21

L’ampleur du marché mondial de la santé et la solidité de ses moteurs de croissance à long terme offrent de nombreuses opportunités d’investissement. Or, celles-ci prennent très souvent la forme d’entreprises privées. La Covid-19 a mis le secteur mondial de la santé sur le devant de la scène en 2020 tandis que la question de la prise en charge des malades s’est imposée en tête de la liste des préoccupations.
Nous anticipons une croissance du marché mondial de la santé qui, même avant la pandémie, occupait déjà une place importante au sein des principales économies de la planète. La crise provoquée par la Covid-19 va sans aucun doute modifier durablement le secteur de la santé. Nous estimons toutefois que les thèmes essentiels liés à l’augmentation des investissements dans le secteur de la santé ne sont pas modifiés par la pandémie et enjoignons les investisseurs à ne pas négliger les moteurs de croissance durable.

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est disponible ! 22.01.21

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Partech, Evolem, Linkers...les nominations de la semaine 15.01.21

Partech, Evolem, Linkers...les nominations de la semaine

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BORIS GOLDEN (ENS de Lyon, doctorat en informatique et master en management, Polytechnique) est promu partner de Partech. Arrivé dans l’équipe d’amorçage en 2015, il a commencé sa carrière en...

Le marché français garde une cote élevée chez les GPs étrangers 30.12.20

« Nous voyons bien que la plupart des acteurs du large cap font leurs transactions en France avec une équipe locale plutôt que depuis Londres », Nicolas Brugère, EQT

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Une dizaine d’équipes d’investissement internationales se sont installées à Paris en 2020 ou ont commencé à réaliser des transactions en France. Qu’importe le Covid et la récession, l’Hexagone s’impose de plus en plus comme un passage obligé pour les équipes qui se placent dans une logique de plateforme paneuropéenne. Même si cela suppose le double d’efforts pour s’imposer sur un marché déjà embouteillé.

Les classements fonds et prêteurs reviennent bientôt ! 28.12.20

Madame, Monsieur,A nouvelle année, nouveaux classements de Private Equity Magazine !Nos Classements Fonds Equity et Mezzanine / Private Debt / Prêteurs bancaires seront publiés dans un numéro spécial de...

Siparex Intermezzo 2 atteint son hard cap de 200 M€ 23.12.20

« Nous avons suivi pour cette première année un rythme de déploiement normal, d’environ 20% du fonds, en dépit d’un recul du deal flow que nous estimons à 15-20% », Richard Dalaud, Siparex

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Siparex double ses capacités d’investissement en mezzanine en closant son deuxième fonds à son hard cap de 200 millions d’euros. Lancé en 2015, son prédécesseur avait été...

Eurazeo, Eiffel et Amundi choisis pour gérer des fonds sponsorisés par la FFA 18.12.20

Les assureurs français et la CDC continuent à déployer leur programme « Relance durable France » en s’appuyant sur des fonds d’investissement privés. Après Montefiore dans le tourisme, ils ont fait affaire avec Eurazeo et Eiffel dans la santé et avec Amundi dans la dette à impact.

BNP Paribas AM renforce son positionnement en dette d'infras junior 18.12.20

BNP Paribas AM franchit une nouvelle étape dans le déploiement de sa stratégie d’investissement en dette d’infrastructures européenne. « J’ai été recrutée mi-2017...

Le fonds Amundi LCL Leveraged Midcap Loans a atteint son objectif 18.12.20

Amundi et LCL ont levé les 250 M€ qu’ils ambitionnaient pour leur fonds de dette senior secured Amundi LCL Leveraged Midcap Loans. Une dizaine de transactions ont été réalisées sur un...

Kartesia ouvre son capital à Candriam 15.12.20

« Nous allons donc pouvoir accélérer nos levées de fonds aux Etats-Unis et en Asie pour nos deux stratégies KCO et KSO, alors que notre base de LPs est aujourd’hui très largement européenne », Damien Scaillierez, Kartesia

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Kartesia, investisseur paneuropéen en dette privée, a été approché par Candriam, asset manager filiale du groupe New York Life, pour nouer un partenariat stratégique. L’opération, qui...

Eurazeo et Eiffel à la manœuvre pour les fonds sectoriels Nov Santé 15.12.20

Eurazeo (photo : Christophe Bavière) et Eiffel IG (Antoine Maspetiol) gèrent les fonds d'investissement en actifs de santé non cotés abondés principalement par les assureurs français et la CDC

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Eurazeo et Eiffel Investment Group ont été sélectionnés par la Fédération française de l’assurance et la CDC pour piloter deux fonds d’investissement en non coté - un...

Les hausses de salaires ont concerné 48% des investisseurs en 2020 11.12.20

Heidrick & Struggles (photo : Muriel Moreau, partner Private equity du bureau de Paris) note que la hausse des rémunérations a concerné l’ensemble des postes au sein des équipes d’investissement

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Dans un marché du recrutement tendu, les sociétés de gestion mettent tout en œuvre pour retenir leurs collaborateurs. Cela se traduit par une inflation des rémunérations mise en lumière dans...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est arrivé ! 11.12.20

Chers lecteurs,Dans quelques jours, le nouveau numéro de votre magazine Private Equity Magazine arrivera dans vos boîtes aux lettres. En attendant, sa version numérique est disponible sur notre site...

Les créanciers d’Europcar en prennent le contrôle 04.12.20

Le compte à rebours pour la restructuration du loueur de véhicules Europcar est lancé. D’ici au 31 mars 2021, date d’entrée en vigueur de l’accord trouvé le 26 novembre avec les...

Andera déploie son « Power of And » 01.12.20

La plateforme Andera Partners a dévoilé le nouvel intitulé de ses cinq stratégies. Dans le détail, BioDiscovery, qui investit en biotech, devient Andera Life Sciences ; l’équipe de dette...

Unigrains augmente ses capacités d’investissement 13.11.20

Unigrains se donne la possibilité d’investir plus et plus loin. Le fonds spécialisé en agroalimentaire, qui investit sur fonds propres, vient de mettre en place une ligne de financement RCF de 250 millions...

Tikehau atteint 3 Md€ d’encours en private equity 06.11.20

Ils ont progressé de 650 M€ en trois mois, venus abonder principalement le fonds de la filière aéronautique géré par Ace Management, et de plus d’1 Md€ en un an. Tikehau a également...

Alantra devient actionnaire à 49% d’Indigo 19.10.20

Le spécialiste du sponsorless Indigo Capital a noué un partenariat avec le groupe espagnol Alantra. Ce dernier en devient l’actionnaire minoritaire (49%) aux côtés de l’équipe de gestion....

iQera (BC Partners, Montefiore) se refinance en high yield 08.10.20

Le spécialiste du recouvrement de créances iQera, contrôlé par BC Partners avec Montefiore en minoritaire, a levé 200 M€ d’obligations senior secured à échéance 2024 et au...

Le suisse Capital Dynamics arrive en France 06.10.20

Martine Sessin-Caracci (ex-Omnes Capital) et Jean-Yves Lagache (ex-Amundi et Essling) prennent la responsabilité du bureau que la société de gestion suisse Capital Dynamics ouvre en France. Il s’agit pour...

RaiseSherpas accorde ses prêts Expansion à Strapi et Ouihelp 02.10.20

Strapi (logiciel) et Ouihelp (services à la personne) ont été sélectionnés pour recevoir des prêts Expansion de la part de RaiseSherpas. Le fonds de dotation du groupe Raise a lancé ce...

Et les lauréats des Grands Prix 2020 de Private Equity Magazine sont... 02.10.20

Session de rattrapage pour ceux qui n'auraient pas pu assister à la soirée de remise des Grands Prix 2020 de Private Equity Magazine lundi 28 septembre aux Folies Bergère. En voici le palmarès...

Bpifrance s’allie à 123 IM pour lancer son fonds retail d’investissement indirect de 95 M€ 30.09.20

« Nous couvrons avec ces entreprises l’intégralité du spectre de nos interventions, du venture au capital-transmission en passant par la mezzanine, la dette privée et le capital-développement », Benjamin Paternot, Bpifrance

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Bpifrance ouvre une partie de son portefeuille aux épargnants français. L’organisme public démarre ce jeudi 1er octobre la souscription à un nouveau véhicule, Bpifrance Entreprises 1, destiné...

La soirée des Grands Prix de Private Equity Magazine, c'est ce soir ! 28.09.20

Parce que ces Grands Prix sont avant tout un rendez-vous amical qui permet, autour de la célébration des lauréats de l’année, de se rencontrer et d’échanger, il nous a semblé important de les maintenir

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Annus horribilis. Nul ne sait ce que l’histoire économique retiendra de l’année 2020 mais elle restera à coup sûr comme la première fois que l’ensemble de l’économie mondiale...

LBO France recourt à la dette pour financer Colonies (coliving) 21.09.20

LBO France a levé une dette de 100 M€ auprès de Natixis, Socfim et Scor Investment Partners. Ce montant représente plus de 60% de l’investissement prévu par le fonds dans l’exploitant...

Dette senior et mezz/unitranche : CIC Private debt lève ses nouveaux millésimes 18.09.20

« En gardant un fonds de taille modeste, nous préservons notre capacité à être très sélectifs (...). De plus, le marché secondaire, très liquide sur ce segment, est plus efficient pour un fonds plus petit », François Petit, CIC Private debt

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CIC Private debt poursuit le renouvellement de sa gamme de fonds. Après avoir closé son troisième véhicule de dette senior midcap à la fin de l’année dernière, il entame la...

Pemberton est sur la route pour trois fonds 16.09.20

Levées, investissements et extension géographique : l’équipe de Pemberton s’est activée sur tous les fronts ces derniers mois. Dans son bilan à la date du 1er septembre, la plateforme a...

Muzinich vise 1 Md€ pour son deuxième fonds de dette paneuropéen 03.09.20

« Plus qu’une augmentation des taux dans les secteurs présentant une bonne visibilité, nous avons assisté ces dernières semaines à une baisse du levier qui a permis une amélioration du binôme risque/rendement », Rafael Torres, Muzinich & Co

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« Nous regardons actuellement plusieurs dossiers en France. Il s’agit d’un pays important en termes de volumes de transactions et qui devrait être représenté dans notre deuxième véhicule...

Cedrus & Partners devient une « entreprise d’investissement » 01.09.20

Cedrus & Partners passe du statut de « société de conseil en investissements » à celui d’ « entreprise d’investissement ». Intervenant principalement pour des institutionnels,...

Tourisme: l’été à quitte ou double 03.08.20

Plus de proximité, plus de nature : les professionnels doivent déjà se réinventer pour cet été 2020.

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Le secteur du tourisme est indéniablement l’une des grandes victimes du Covid-19. Alors que l’été se profile, les professionnels attendent les visiteurs avec impatience et croisent les doigts, espérant limiter les dégâts d’une crise sanitaire et économique qui se traduira immanquablement par une remise en cause de certains business models. Les fonds sont à la manœuvre et se préparent à soutenir leurs participations et à saisir des opportunités d’investissement.

Direct lending, Novo 2020 : Tikehau sur tous les fronts de la dette privée 31.07.20

Les encours de Tikehau en dette privée (photo : Cécile Mayer Levi) s’élevaient à 8,3 milliards d’euros au 30 juin 2020, auxquels s’ajoutent, pour l’investissement en non coté, 2,3 milliards d’euros d’actifs en private equity et 9,6 milliards en immobilier

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Tikehau reste engagé dans le déploiement des fonds de la série Novo. Le GP a été choisi par la Fédération française de l’assurance et la Caisse des dépôts et...

Private Equity Magazine vous accompagne tout l'été 29.07.20

Chers abonnés,
Beaucoup d'entre-vous s'apprêtent à partir pour la traditionnelle pause estivale après un dernier sprint final pour boucler les dossiers en cours. Elle intervient cette année...

Schroders et la dette infras junior : le fonds de la maturité 22.07.20

Julie II est déjà un beau rejeton. Le deuxième fonds de dette d’infrastructures junior de Schroders a engrangé 312 millions d’euros pour son premier closing. L’objectif final, qui pourrait...

Frans Bonhomme, d’un lender-led à l’autre 21.07.20

Centerbridge avait pris le contrôle de Frans Bonhomme suite à un lender-led en 2014 ; il le cède aujourd’hui de la même manière au profit d’Hayfin. Ce dernier, principal créancier du...

Premier closing à 450 M€ pour le cinquième fonds de Capza Flex Equity 21.07.20

Premier closing à 450 M€ pour le cinquième fonds de Capza Flex Equity

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Capza est déjà prêt pour la rentrée. Son cinquième fonds Flex Equity vient de réaliser son premier closing à 450 millions d’euros, sur un objectif de 500 à 550 millions,...

Sylvain Charignon et Raphaël Wisniewski sont les nouveaux gérants d’Andera 16.07.20

Sylvain Charignon et Raphaël Wisniewski sont les nouveaux gérants d’Andera

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Un nouveau binôme a été élu à la gérance d’Andera Partners. Sylvain Charignon et Raphaël Wisniewski, associés respectivement chez Winch Capital et BioDiscovery, succèdent...

Les créanciers de Solocal éconduisent Montefiore et restent à l’affût 15.07.20

Le groupe coté Solocal a révélé avoir reçu une offre de Montefiore alors qu’il cherchait à renforcer ses fonds propres. Elle « nécessitait une demande de conversion de dette en...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est arrivé ! 10.07.20

Chers lecteurs,

Les vacances approchent pour bon nombre d’entre nous, notre industrie du private equity se mettant traditionnellement en sommeil au mois d’août. Bien que cette année soit exceptionnelle...

EMZ 9 dépasse le milliard d’euros et s'ouvre à l’Europe 09.07.20

« Il nous a semblé que la levée de ce fonds 9 était le bon moment pour sortir des frontières, en commençant par l’Allemagne avec son tissu très dense de PME de grande qualité », Thierry Raiff, EMZ Partners

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EMZ Partners se lance à la conquête de l’Europe avec son neuvième fonds de 1,043 milliard d’euros. Son hard cap, initialement placé à 1 milliard d’euros, a été...

Le troisième fonds d’Artemid doté de 400 M€ au premier closing 07.07.20

« Nous espérons financer plus d’entreprises européennes avec le nouveau fonds, en travaillant de plus en plus avec les bureaux de Capza en Allemagne, en Espagne et en Italie », Annie-Laure Servel, Artemid

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Artemid a déjà sécurisé 400 millions d’euros pour son troisième fonds de dette senior. L’équipe Financement de Capza et Amiral Gestion en vise 450 avec un hard cap à 500...

ActoMezz IV dépasse son hard cap de 500 M€ 29.06.20

« Nous revendiquons d’être aussi actifs que des actionnaires minoritaires avec une place au conseil d’administration et un vrai accompagnement », Arnaud Faure, ActoMezz

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Propre, nette et sans bavure. L’équipe d’ActoMezz, la franchise de mezzanine sponsorless d’Andera Partners, a mené une levée éclair, avec un closing unique, pour son quatrième fonds :...

GSO Financement se lance avec 30 M€ 29.06.20

Les caisses régionales du Crédit Agricole du grand Sud-Ouest* se dotent d’un nouvel outil de financement en dette privée. Le fonds GSO Financement est doté de 30 millions d’euros pour accompagner une...

Oddo BHF inaugure sa stratégie de dette privée 26.06.20

Oddo BHF a choisi les PME et ETI du Mittelstand allemand pour lancer son premier fonds de dette privée. Il a réalisé un premier closing de 131 M€, comprenant un investissement du FEI pouvant atteindre 50 M€....

France Invest : Dominique Gaillard réélu, le Board renouvelé 19.06.20

France Invest : Dominique Gaillard réélu, le Board renouvelé

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Suite à l’assemblée générale de France Invest, Dominique Gaillard a été réélu pour un an à la tête de l’association professionnelle du private equity. Il en...

Les fonds français ont levé plus de 20 Md€ en 2019 17.06.20

Dominique Gaillard, président de France Invest, avait repris à son compte l'objectif des 20 milliards d'euros levés par les fonds français. Il a été atteint en 2019, à 20,9 milliards d'euros précisément, en croissance de 11,7% par rapport à 2018

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2019 gardera une place à part dans l’histoire du capital-investissement français. Il est certes encore trop tôt pour évaluer précisément l’impact de la crise sur l’industrie mais...

GP Bullhound s’affirme dans le conseil en financement 10.06.20

Le conseil en levées de fonds et M&A tech GP Bullhound dévoile un autre pan de son activité : le conseil en financement. « En 2019, pour la première fois, plus de la moitié des...

EQT officialise son implantation à Paris 10.06.20

Le GP suédois EQT a dévoilé sa jeune équipe parisienne. Tous les métiers d’EQT (midcap, venture, dette, immobilier, infrastructure) seront représentés dans ce nouveau bureau...

BNP Paribas CP investit en indirect dans la dette décotée européenne 08.06.20

« Après ce premier fonds, nous serons sans doute amenés à lancer un second vintage rapidement », Gilles Guérin, BNP Paribas Capital Partners

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Encore une ou deux transactions et BNP Paribas Capital Partners aura déployé son premier fonds de fonds de dette décotée. Closé début avril à 135 millions d’euros, il est engagé...

Le nouveau numéro de Private Equity Magazine est arrivé ! 05.06.20

Chers lecteurs, Comme le reste de l'économie et l'ensemble de la population, notre industrie du private equity est entrée dans une "nouvelle normalité" depuis le début du déconfinement. Si vous...

Immobilier : Capitalium et Raizers lancent un fonds de dette 03.06.20

Au confluent du crowdfunding, de l’immobilier et de la dette privée, Capitalium et Raizers s’allient pour lancer un nouveau véhicule d’investissement. Le gestionnaire de patrimoine suisse et la plateforme de...

Franck Noël-Vandenberghe (Essling Capital) : « nous réfléchissons à mettre en place une stratégie d’investissement opportuniste en dette distressed ou en capital » 16.04.20

« Nous réfléchissons actuellement à une redistribution du capital de la société de gestion afin d’associer largement les managing partners. Cela sera finalisé avant l’été », Franck Noël-Vandenberghe, Essling Capital

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Cofondateur d’Essling Capital, Franck Noël-Vandenberghe vient de racheter 100% du capital de la société de gestion créée en 2017. Cette évolution s’est accompagnée du départ de l’autre cofondateur et CEO, Michele Mezzaroba, et de l’arrêt de l’activité de fonds de fonds. En outre, une réflexion est engagée pour faire évoluer le capital d’Essling vers un partnership et lancer de nouvelles stratégies. Entretien exclusif.

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Soirée des Grands Prix - Private Equity Magazine

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